Структурное подразделение: Лаборатория математического моделирования экономических процессов (Полбин А.В.)
Руководитель работ: Полбин Андрей Владимирович, кандидат экономических наук, заведующий научно-исследовательской лабораторией, Лаборатория математического моделирования экономических процессов, ИПЭИ
Сроки выполнения: 2020 год.
Актуальность исследования: в условиях высокой открытости российской экономики внешнеэкономические факторы играют ключевую роль в динамике отечественных макроэкономических показателей. Важнейшим каналом трансмиссии широкого многообразия внешних факторов являются цены на нефть и цены на другие сырьевые товары, которые в значительной степени определяются состоянием мирового делового цикла. Цены на сырьевые товары, в частности цены на нефть, зависят от уровня мировой деловой активности, от ситуации на рынке предложения сырья, от спекулятивной составляющей на рынке нефти, от процентной политики ведущих государств мировой экономики (например, в рамках простой модели Хотеллинга исчерпаемого ресурса цена ресурса растет темпом прироста, равным процентной ставке) и состояния финансового сектора. Кроме этого уровень мировой деловой активности напрямую влияет на российский экспорт за исключением сырья через канал спроса, мировые ставки процента наряду со страновой премией за риск определяют стоимость финансирования инвестиций, динамика цен на потребительские и инвестиционные товары на мировом рынке определяет покупательную способность доходов от экспорта и накопленных активов, что непосредственно влияет на решения в области потребления и инвестиций, а также сбережений. Таким образом, представляется весьма актуальным получить количественные оценки воздействия ключевых внешнеэкономических факторов на динамику основных макроэкономических показателей РФ.
Основная цель исследования: количественная оценка влияния глобальных внешнеэкономических факторов (мировые процентные ставки, мировые цены на нефть, уровень мировой деловой активности, уровень ликвидности в мировой экономике и мировой уровень цен на потребительские или инвестиционные товары) на российские макроэкономические показатели с помощью методов эконометрического анализа.
Основные фундаментальные и прикладные задачи, решаемые в рамках исследования:
- обзор отечественного и зарубежного опыта и систематизация литературы по идентификации и оценке влияния внешнеэкономических шоков на макроэкономические показатели отдельной экономики или набора из нескольких стран;
- анализ методов оценивания моделей, позволяющих проводить анализ воздействия внешнеэкономических факторов на макроэкономические показатели отдельной экономики;
- сбор и подготовка статистических данных по мировой экономике и по российской экономике, дескриптивный анализ данных;
- построение набора альтернативных моделей, актуальных для описания российской экономики в рамках оценки воздействия внешнеэкономических шоков на мировом рынке;
- эконометрическая оценка альтернативных спецификаций предложенных моделей, выбор наилучшей спецификации;
- оценка вклада внешнеэкономических шоков в динамику макропоказателей РФ в исторической ретроспективе;
- содержательный анализ полученных результатов;
- построение прототипа многострановой модели векторной авторегрессии, который позволит оценивать воздействие шоков в отдельных странах или регионах мировой экономики на динамику российских макропоказателей;
- оценка прототипа многострановой модели векторной авторегрессии для нескольких стран ключевых торговых партнеров России и самой России;
- анализ влияния шоков в отдельных странах на ключевые макропоказатели РФ