Структурное подразделение: Лаборатория математического моделирования экономических процессов (Полбин А.В.)
Руководитель работ: Полбин Андрей Владимирович, кандидат экономических наук, заведующий научно-исследовательской лабораторией, Лаборатория математического моделирования экономических процессов, ИПЭИ
Сроки выполнения: 2020 год.
Актуальность исследования: в последние два десятилетия произошла определенная монополизация сферы макроэкономического моделирования динамическими стохастическими моделями общего равновесия (DSGE), что обусловлено стремлением научного сообщества к микрообоснованиям, в рамках которых динамика экономической системы определяется из рыночного взаимодействия экономических агентов, имеющих рациональные ожидания и максимизирующих свои целевые функции (дисконтированный поток полезности или прибыли). Данные модели с теоретической точки зрения оказываются более устойчивыми к критике Лукаса Lucas, 1976, согласно которой экономические агенты основывают свои решения на ожиданиях о проводимой экономической политике, что определяет кросс-корреляционные взаимосвязи между макроэкономическими показателями. Соответственно, при изменении экономической политики могут поменяться и корреляции между временными рядами, что потенциально может привести к непригодности моделей систем одновременных уравнений, оцененных на исторических данных, для анализа результатов будущей макроэкономической политики.Однако в последние годы DSGE модели также оказались подвержены серьезной критике в связи с неспособностью предсказать и описать мировой финансовый кризис, а также затяжной период выхода из него. На страницах журнала Oxford Review of Economic Policy в специальном выпуске Rebuilding Macroeconomic Theory 2018 года развернулась дискуссия по дальнейшему развитию макроэкономического моделирования. В рамках данной дискуссии, в частности, критиковалась предпосылка о совершенно рациональных оптимизирующих свое поведение экономических агентах, а также высказывалась необходимость развития альтернативных моделей, таких как модели, состоящие из систем одновременных уравнений Hendry, Muellbauer, 2018; Wren-Lewis, 2018.Как отмечается в работе Hendry, Muellbauer, 2018, модели, основанные на системе одновременных уравнений, могут являться хорошей альтернативой для байесовских векторных авторегрессий (BVAR), которые на сегодняшний день повсеместно используются при построении краткосрочных прогнозов. Однако параметры BVAR моделей не обладают какой-либо структурностью и, соответственно, данные модели также не выдерживают критику Лукаса. В условиях наличия проклятия размерности, когда с увеличением количества переменных в модели число оцениваемых параметров быстро растет, в BVAR моделях вводятся некоторые штрафы на коэффициенты за перепараметризацию, что позволяет в ряде случаев получать адекватные оценки и прогнозы. Однако данные штрафы вводятся сугубо техническим образом без привязки к каким-либо теоретическим соображениям. Модели же систем одновременных уравнений могут решить ту же задачу снижения размерности оцениваемых параметров, основываясь на теоретических соображениях.Hendry D., Muellbauer J. The future of macroeconomics: macro theory and models at the Bank of England // Oxford Review of Economic Policy. 2018. Т. 34. №. 1-2. С. 287-328.Lucas Jr R. E. Econometric policy evaluation: A critique //Carnegie-Rochester conference series on public policy. North-Holland, 1976. Т. 1. С. 19-46.Wren-Lewis S. Ending the microfoundations hegemony // Oxford Review of Economic Policy. 2018. Т. 34. №. 1-2. С. 55-69.
Основная цель исследования: построение модели, состоящей из системы одновременных уравнений, для основных макроэкономических показателей российской экономики (ВВП, потребление домохозяйств, инвестиции, импорт, экспорт, потребление государственного управления) с учетом высокой зависимости отечественной экономики от экспорта сырья, и ее эконометрическая оценка.
Основные фундаментальные и прикладные задачи, решаемые в рамках исследования:
- обзор отечественного и зарубежного опыта и систематизация литературы по построению и оценке моделей, состоящих из системы одновременных уравнений;
- анализ методов оценивания моделей, состоящих из системы одновременных уравнений- формулирование содержательных гипотез о поведении домохозяйств и фирм в области принятия решений относительно потребления и инвестиций;
- формализация альтернативных спецификаций для поведенческий уравнений модели;
- разработка программы ЭВМ для оценки альтернативных спецификаций модели;
- подготовка статистических данных для эмпирического анализа- эконометрическая оценка параметров альтернативных спецификаций модели, состоящей из системы одновременных уравнений;
- эконометрическая оценка альтернативных моделей по типу ARIMA для изучения качества прогнозов модели, состоящей из системы одновременных уравнений;
- построение прогнозов с помощью альтернативных моделей, сравнение их качества и выбор наилучшей спецификации;
- содержательный анализ полученных результатов;
- разработка методологии построения вневыборочных прогнозов- построение вневыборочных прогнозов, а также альтернативных сценариев развития российской экономики при альтернативных вариантах динамики показателей переменных внешнеэкономической конъюнктуры.